蔡中、蔡和將闞澤、甘寧相約投曹之機(jī)密書傳曹操。曹操仍不全信此事是真，蔣干自薦愿往周瑜營寨探聽虛實(shí)，以補(bǔ)上次空往東吳、寸功未立之過，曹操允之。
周瑜在東吳日夜運(yùn)籌火攻曹操大計(jì)，突然想到：大江之上一船著火，余船便可四散而逃，火攻威勢驟減。魯肅以此求教于名士龐統(tǒng)，龐統(tǒng)愿親往曹營獻(xiàn)連環(huán)計(jì)，否則火攻則無用也。蔣干就在此時(shí)又來到東吳，周瑜喜出望外，大叫一聲：“我之成功，就在此人身上！”
周瑜怒責(zé)蔣干盜書之罪，并借此把他送往西山庵中歇息，暗中安排他與名士龐統(tǒng)相見。蔣干見此行又難立功，如將龐統(tǒng)薦與曹操，輔佐丞相以建功業(yè)，也算自己的一大功勞。二人商議已定，卻是各懷心事來到曹營。曹操見龐統(tǒng)來到果然大喜，親與龐統(tǒng)視察軍中各寨，龐統(tǒng)相機(jī)處事，巧獻(xiàn)連環(huán)計(jì)之后，又以去東吳勸眾將來降為由，騙得丞相榜文，只身回東吳。
就在龐統(tǒng)逍遙自得地走下江堤，正要上船之際，突然被人一把抓住，道出龐統(tǒng)真意。龐統(tǒng)頓時(shí)僵在那里。
被識破心機(jī)的龐統(tǒng)回頭一看，原來是進(jìn)曹營一言不發(fā)的故友徐庶，方才放下心來。徐庶向他求教脫身之計(jì)，龐統(tǒng)授之，二人告別。在煙波浩渺的江上，龐統(tǒng)駕一葉扁舟，在暮色中遠(yuǎn)去。
曹操按龐統(tǒng)的連環(huán)計(jì)將戰(zhàn)船鎖于一處，雄偉地并排于江面上，聲勢甚為壯觀。曹操與群僚前來巡視，眾僚齊聲：“丞相南下，滅吳指日可待！”曹操喜不自禁，令天下第一樂師師勖重鑄鐘呂，恢復(fù)古樂，于當(dāng)月十五日在樓船置酒設(shè)樂，以歌舞助軍威。師勖領(lǐng)命，精工制作，稍有瑕疵，便一錘砸毀重鑄。
十五日夜，風(fēng)平浪靜，皎如白日，曹操與眾武將及百官幕僚在凝重渾厚的古樂聲中，登上樓船，置酒作樂，舞姿豪放，鼓聲隆隆，好不氣派！身著紅袍的曹操，躊躇滿志，直抒豪情，橫槊賦詩，對酒作歌。詩盡歌罷，曹操酒意煥發(fā)，洋洋自得，笑問師勖，希望能得到他的贊賞，哪知師勖天性質(zhì)樸，在贊譽(yù)丞相美詩之余，又直言指出詩中不祥之言。由此觸怒曹操，只見他大喝一聲，手起一槊，刺入師勖身?？蓱z一代樂師，因其真誠卻不諳時(shí)務(wù)，便靜靜地躺在他盡心盡力為之服務(wù)的主子刀下。眾臣驚駭萬狀，曹操也大叫一聲，一頭栽向甲板，醒后便以酒醉誤傷之說了之。師勖得到的只是厚葬和丞相身上的那件紅袍。
新任水軍都督毛玠、于禁請丞相閱兵。曹操看罷江面上五隊(duì)連環(huán)大船排演各種陣法，兵士在連鎖鐵舟上，來往自如，渡江踏浪如履平地，甚為欣慰，想想伐吳指日可待，必會一舉成功，面呈自得，狂傲不可一世。謀士程昱提醒丞相謹(jǐn)防火攻，曹操大笑，令取火具點(diǎn)燃。北風(fēng)甚急，點(diǎn)燃的火苗竟向程昱自己身前燒來。曹操說隆冬時(shí)節(jié)只有西風(fēng)、北風(fēng)，不會有東風(fēng)、南風(fēng)，所以不必憂慮，眾將齊贊丞相英明。
東吳水師來戰(zhàn)，曹操先用小船去戰(zhàn)以試軍情，又用連環(huán)大船出擊，得勝而歸。由此更增添了曹操此番必勝的信心和傲氣。
周瑜與魯肅來到觀望臺極目遠(yuǎn)眺，江風(fēng)突起，旌旗獵獵，二人正在得意之時(shí)，突然狂風(fēng)吹動大旗旗角，打在周瑜臉上，周瑜猛然回頭，由呆而驚，驚急又呆，突然大叫一聲倒地，口吐鮮血昏死過去。
魯肅等眾將愕然。
建安十三年（公元208年）冬十一月，孫劉聯(lián)合共御曹兵，周瑜定下火攻之計(jì)，可時(shí)值隆冬季節(jié)，沒有東南風(fēng)，周瑜為此憂心如焚，口吐鮮血倒地。魯肅夜訪孔明，諸葛亮說公瑾的病，他能醫(yī)治。
孔明來到周瑜大帳，只寫了個十六字的秘方，周瑜便一躍而起?？酌髯屩荑そㄒ弧捌咝菈?，他可借三天三夜東南大風(fēng)與周郎。周瑜激動萬分。
對孔明借風(fēng)一事，魯肅此番已深信不疑，一切按孔明吩咐辦，諸葛亮看著忠厚的魯肅，面呈別離難舍之情。魯肅正欲再問，孔明毅然轉(zhuǎn)身，跣足登山上壇祭風(fēng)去了。
周瑜調(diào)兵遣將，一切布置完畢，只等東南風(fēng)起。一天過去不見有風(fēng)，將近黃昏，周郎心中也開始動搖。忽然東南風(fēng)掀動帳幕，吳軍所有戰(zhàn)旗嘩嘩作響，齊齊飄回西北，周瑜駭然，一面發(fā)令攻曹，一面派丁奉、徐盛二人分水旱路直奔南屏山七星壇，見到孔明立即斬首。魯肅大驚卻阻止不住。
丁、徐二人一路追來，在江面一尾小船上見到孔明，他身旁立著手執(zhí)弓箭的趙子龍，一箭射來，丁、徐大船的篷索斷開，其船自橫。小船扯滿風(fēng)帆，順風(fēng)而去。二人回稟周郎，周瑜無可奈何，只好按原來布置向江北進(jìn)兵。
諸葛亮回夏口之后，立即調(diào)兵遣將，配合周瑜，共圖赤壁大戰(zhàn)一舉成功。然而，諸葛亮將各路兵馬調(diào)撥出去，卻惟獨(dú)留下關(guān)羽在帳前不用。關(guān)羽不悅責(zé)之。最后，諸葛亮派關(guān)羽去華容道截殺曹操，并讓其立下軍令狀。
東南風(fēng)起，周瑜出兵前斬殺降將蔡和以血祭旗。黃蓋率火船乘風(fēng)直奔曹軍水寨。
曹操在戰(zhàn)船樓臺聞報(bào)江南一簇船帆隱隱而來。操笑曰：“公覆果不失信，此天助我也！”程昱說：“來船有詐，休叫進(jìn)寨?！辈僭唬骸昂我灾?？”程昱又說：“黃蓋來信告知押糧船來降，如是糧船，則船必穩(wěn)重而吃水深。今觀來船，輕而且浮，更兼今夜東南風(fēng)甚緊，倘若詐降，又用火攻，何以擋之？”曹操聽后大悟，忙下令阻攔來船進(jìn)寨。
說時(shí)已遲，只見黃蓋舉弩放箭，下令各船點(diǎn)火沖寨。瞬間二十只火船撞入水寨，火趁風(fēng)威，風(fēng)助火勢，曹寨中船只又被鐵鎖連環(huán)，無處逃避。
曹操火中逃命，徑奔烏林。正走間，前面一員大將大叫“曹賊休走，呂蒙在此”，操催軍馬向前，張遼斷后，抵擋呂蒙。卻見前面火光又起，山谷中擁出大軍“曹賊休走，凌統(tǒng)在此”，曹操驚得肝膽皆裂，此時(shí)徐晃等趕到，彼此混戰(zhàn)一場。
赤壁之戰(zhàn)，操如驚弓之鳥，過街之鼠，無處逃生，四面受敵。又遇趙云、張飛等將，最后在華容道遇上關(guān)羽。操軍個個驚魂喪膽，不敢向前。操曰：“既至絕境，只好以死相拼。”眾將曰：“馬乏人困，安能再戰(zhàn)？”程昱對操說：“云長傲上而不侮下，欺強(qiáng)而不凌弱，恩怨分明，信義最著。丞相舊日有恩于他，今可親自哀告，或可脫此危難?！?p> 于是曹操與張遼向關(guān)羽苦苦哀求。關(guān)羽是個義重如山的人，見曹軍惶惶垂淚，想起舊日曹操許多恩義，張遼舊日之情，心中頓生憐心，盡皆放去。
關(guān)平慌忙提醒父親，行前已立軍令狀，關(guān)羽默默不語，勒馬回寨。
建安十三年冬，孫、劉聯(lián)合抗曹，擊潰曹軍八十三萬，取得了赤壁大戰(zhàn)的輝煌勝利。在夏口盛大的慶功宴上，眾將面前擺著賞品，惟獨(dú)關(guān)羽卻面臨著嚴(yán)厲的軍法處置。就在關(guān)羽順從領(lǐng)死之時(shí)，眾將及劉備紛紛起身求情，諸葛亮方應(yīng)允。
逃至南郡的曹操驚魂初歇，痛定思痛，放聲哀哭不已，大喊郭嘉，言：“若奉孝在，安能讓我有如此的慘??！”最后留一密計(jì)給南郡守將曹仁，率軍暫回許都。
周瑜乘赤壁之勝，揮師攻打南郡。與此同時(shí)，劉備與諸葛亮亦屯兵油江口。周瑜疑孔明有取南郡之意，便攜兵問之。諸葛亮授計(jì)劉備言激周瑜應(yīng)下東吳取不下南郡，劉備可取的誓約。孤傲的周瑜一時(shí)賭氣答應(yīng)下來。
周瑜派蔣欽、丁奉、徐盛去攻打南郡，不料被曹仁所?。慌筛蕦幦ト∫土?，又被圍困在城中。周瑜大怒，親統(tǒng)兵殺敗曹軍，奪了彝陵，并乘勢把南郡城團(tuán)團(tuán)圍住。戰(zhàn)局立刻發(fā)生逆轉(zhuǎn)，情勢危急之下，曹仁和曹洪忙拆開曹操留下的密計(jì)，不禁喜上眉梢。
次日拂曉，周瑜率兵攻城，連連得勝，緊追潰逃的曹仁，揮劍催馬撲向南郡城門。突然城樓上一陣梆子響，兩邊萬箭齊發(fā)，周瑜急轉(zhuǎn)馬時(shí)被曹純一箭射中左脅，慘叫一聲落下馬來，老將程普身中數(shù)箭，舍命救出周瑜。
程普中數(shù)箭均在表皮，周瑜中一箭卻含有劇毒，頃刻面赤身燒，昏迷不醒。魯肅暫理都督職，四處尋醫(yī)問藥，一面在營門高掛免戰(zhàn)牌。最后終于找到解毒妙藥。
身體剛有好轉(zhuǎn)的周瑜便設(shè)計(jì)大敗曹仁，曹仁在猛將牛金的護(hù)衛(wèi)下逃脫險(xiǎn)境奔向南郡城?？扇螒{怎樣叫喊，南郡城門死死關(guān)閉無人應(yīng)答。吳軍大隊(duì)人馬追至，曹仁無奈只好棄城他逃。
周瑜率兵沖至城下，城門仍緊閉不開，城上又無人，當(dāng)眾軍順梯將攀上女兒墻時(shí)，云梯突然被城上長木推開，向后仰倒砸下去。梯上軍士驚叫不休。一陣梆聲響起，城頭旌旗如林，飛舞搖動，城樓閃出一員大將，卻是常山趙子龍。周瑜驚得目瞪口呆，說不出話來。趙云微笑說：我奉我家軍師之命，遵照都督前約，已把南郡奪了。周瑜大怒，喝令攻城！趙云及眾兵將滿弓以對，魯肅見狀，勸周瑜先奪取荊州、襄陽。周瑜依魯肅言派將剛畢，就有探馬先后來報(bào)：荊州被張飛取了；襄陽也落入劉備之手。周瑜聞言面無血色，急問原由，探馬將諸葛亮如何取二城經(jīng)過一說，周瑜大叫一聲：氣死我也！仰身栽落馬下。